Пошаговый чек-лист по выбору облигации федерального займа

Зачастую начинающий инвестор испытывает трудности при выборе и покупке ценных бумаг. Теряется при первом использовании терминала и нуждается в подсказках.

В этой статье разберем основные ориентиры при покупке наиболее ценных ОФЗ. Покажем пошагово в примерах работу терминала, выбор и приобретение актива.
покупка ОФЗ

Как сделать правильный выбор?

Первое на что стоит обратить внимание при покупке облигаций на ликвидность, они должны быть высоколиквидные.

Пошагово проведем выбор в QUIK, отсортируем бумаги по обороту из всех открытых в этот день. То есть те облигации, которые нас с вами интересуют должны занимать в квике первое третье, максимум пятое место.

С помощью фильтров выберем высоколиквидные, и их можно было продать без особых усилий, например, раньше срока погашения.

На самом деле с облигациями Федерального займа таких сложностей, как правило, не возникает, но лучше всё же выбирать наиболее ликвидные, так как у них меньше спред.
Мы ищем облигации с максимальной доходностью и подходящим сроком погашения, лучше выбирать ОФЗ со сроком погашения где-то от 4 месяцев до полутора лет.

Можно, конечно, выбрать со сроком погашения через 3,4 или даже 5 лет. Но вы, скорее всего их, продадите раньше, не дожидаясь даты погашения.

В этом случае вашу доходность будет тяжело спрогнозировать. Да она будет где-то в средних пределах, но посчитать ее правильно будет крайне сложно. Поэтому лучше выбирать на небольшой срок погашения. Ниже пример в QUIK как это можно сделать.

Ставим сразу сортировку по обороту, получается, что ценные бумаги отсортированы от максимального оборота к минимальному. Далее требуется ввести дополнительные фильтры. Поскольку в ОФЗ везде присутствует слово “займ”, создаем фильтр с этим словом.

Фильтр в квике
Фильтруем ОФЗ по слову “займ”
В итоге все облигации федерального займа отсортированы по обороту. Нас также интересует срок погашения, и поэтому можем указать, что до погашения облигации должно быть меньше чем полтора года, поэтому ставим фильтр меньше 550 дней.
Фильтр в терминале квик
Фильтр по сроку погашения
Таким образом, все облигации Федерального займа отсортированы по обороту начиная с самой лучшей и заканчивая с самым маленьким оборотом.
Нас интересуют высоколиквидные бумаги, поэтому будем ориентироваться на первую пятёрку с оборотом от 500 000 рублей и выше.
Дальше из первой пятерки делаем выбор, руководствуясь следующими пунктами:

  1. Срок погашения от 4 месяцев до 1,5 лет
  2. Облигация имеет постоянный купон
  3. Выбираем доходность, которая вас устраивает (чем больше срок погашения, тем выше доходность)
  4. Обращаем внимание на цену продажи, желательно выбирать ниже или равную по цене к номиналу. (Чем выше стоимость от номинала, тем тщательней нужно подсчитывать прибыль)

Пример такого выбора на фото.
Пример выбора облигации

Как купить облигацию после выбора?

Чтобы купить выбранную ОФЗ нужно:

  1. Поместить бумагу в портфель (поле в QUIK “Мой портфель облигаций”)
  2. Выделить нужную облигацию, если в портфеле несколько
  3. Указать “Новая заявка” (горячая клавиша “F2”)
  4. Указать количество лотов
  5. Нажать на чек бокс “Покупка”
  6. Отметить чек бокс “Рыночная”
  7. Указать код клиента, на который приобретаете бумагу
  8. Нажать “Да”
Покупка ОФЗ
Окно покупки ОФЗ в терминале квик

Как узнать сумму, которую спишут при покупке?

  • необходимо выделить ОФЗ в окне Квика “Облигации”
  • зайти в стакан на продажу
  • указать количество облигаций, которое вы планируете купить. В окошке “Объем и комиссия” будет сумма, которую спишут при покупке. В сумме учитывается купонный доход.
стоимость облигации при покупке
Стоимость облигации при покупке в окошке “Объем и комиссия”

 

Ссылка на основную публикацию
Adblock
detector